Храните деньги в сберегательной кассе: эксперты советуют рублевые депозиты

За первое полугодие 2012 года зависимость рубля от внешнеэкономической ситуации возросла, колебания курса увеличились, однако банковские эксперты отказываться от национальной валюты не советуют. Они подчеркивают, что наиболее оптимальным способом хранения сбережений по-прежнему остаются банковские депозиты в рублях. И наиболее выгодные условия предлагаются по вкладам с максимальными сроками (3–5 лет), без возможности досрочного истребования без потери процентов, вне зависимости от вида валюты. Все остальные инструменты так или иначе сопряжены с риском или обладают меньшей доходностью в сравнении с вкладами.

В кредитных организациях уверены: несмотря на колебания курса, формула хранения денежных средств остается прежней. Если вы не профессиональный спекулянт, то рисковать, играя на изменении курсов, не стоит, советуют эксперты.

«Конечно, можно рассчитывать на то, что доходность депозита в иностранной валюте может увеличиться за счет колебаний курса, однако точно предсказать их невозможно. Преимущества такого консервативного способа вложений, как банковский депозит, — в надежности и гарантии дохода, поэтому полагаться на колебания курса валют вряд ли стоит. Лучше изначально выбрать высокий доход рублевого вклада», — отмечает директор департамента по развитию продуктов и услуг Банка Хоум Кредит Павел Беляев.

Впрочем, участники банковского сектора предлагают и некоторые вариации, например сочетание валют.

«Большую часть своих сбережений необходимо хранить в той валюте, в которой вы зарабатываете и тратите. А что касается вложений средств в иностранную валюту, то это целесообразно только в той части, которую планируете потратить в средне- и долгосрочной перспективе», — подчеркивает директор регионального центра «Уральский» ЗАО «Райффайзенбанк» Виталий Милованов.

«Лучше хранить сбережения следующим образом: часть в рублях, часть в иностранной валюте (долларах США и евро), исходя из пропорции бивалютной корзины (55 долларов США и 45 евро). Данный принцип подходит как для крупных, так и для небольших сумм, но нужно помнить, что при конверсии большей суммы банк предложит вам более интересный курс конвертации», — считает руководитель отдела валютно-финансовых операций ООО КБ «Кольцо Урала» Игорь Нестерович.

Также эксперт напоминает о рисках при вложении средств в иностранную валюту: вероятность неблагоприятного изменения курса велика, соответственно, и срок ожидания возврата к точке безубыточности может быть продолжительным. Если срок вложений ограничен несколькими месяцами, разумно вкладываться «по корзине». Если же период вклада составляет год и более, можно периодически «заходить» в валюту при нарастании негативных ожиданий и «выходить» в рубли при позитивных настроениях рынков. Однако опять же необходимо помнить — рынок для обывателя крайне непредсказуем.

По словам Виталия Милованова, существует два варианта вложения личных сбережений: консервативный (классические депозиты с фиксированной по сроку процентной ставкой), агрессивный (вложения, например, в ПИФы). Также особое внимание стоит обратить на депозиты, сочетающие в себе оба варианта.

Начальник управления финансовых институтов и инвестиционных услуг УБРиР Владимир Зотов отмечает: в случае если человек имеет возможность регулярно инвестировать небольшие суммы (от 10 тыс. руб.), которые не отражаются на семейном бюджете, можно выйти на фондовый рынок.

«Начать можно с покупки ПИФов как менее рискованного и в то же время доходного инструмента. Но нужно понимать, что срок инвестиций в данном случае должен быть не меньше года. Например, семья может вкладывать в ПИФы по 10 тысяч рублей в месяц. Уже через год сумма вложений достигнет 120 тысяч, через пять лет — 600 тысяч. К этим средствам прибавится также инвестиционный доход, сопоставимый с ростом фондового рынка», — заявил Владимир Зотов.

Что касается поведения курса рубля до конца года, то бивалютная корзина будет изменяться в пределах 35,5–38,0 руб., что соответствует по доллару США 31,50–34,50 руб., считает Игорь Нестерович.

По его словам, в конце года бивалютная корзина, скорее всего, будет тяготеть к верхней границе этого диапазона, то есть курс 34 руб./долл. вполне реален.

Как подчеркивает Виталий Милованов, рубль стал более чувствительным к изменению новостного фона, цен на нефть и объемам притока/оттока капитала вследствие уменьшения интервенций Банка России. Фундаментально рубль выглядит несколько переоцененным, что вкупе с оттоком капитала может привести к некоторому ослаблению рубля до конца 2012 года.

Впрочем, по оценкам ряда экспертов и согласно опубликованному прогнозу Всемирного банка, среднегодовая цена на нефть в 2012 году останется на уровне 107 долларов США за баррель, напоминает Павел Беляев. И в случае реализации этого сценария ожидать существенного обесценения национальной валюты во втором полугодии 2012 года не стоит.

Анастасия Куликова