Новый год — новые потрясения

Новый 2016 год только начался, но уже подтверждает прогнозы относительно дальнейшего ухудшения состояния мировой экономики. Так, первые дни января вошли в историю как самые трагичные для американского фондового рынка. По мнению экспертов, потрясения мировой биржи — это не что иное, как новая волна кризиса 2008 года, последствия которой в ближайшее время достаточно сильно ударят по российской экономике.

В первые четыре дня начала торгов американский фондовый рынок пережил самое сильное падение за всю историю своего существования с 1897 года. Снижение началось при открытии торгов 4 января и на закрытие 7 января достигло максимального значения за 119-летнюю историю.

Падение всех показателей

Так, промышленный индекс Dow Jones за эти дни упал более чем на 5%, или на 911 пунктов, до 16514,10 пункта. В частности, только 7 января Dow Jones упал на 392,41 пункта, или на 2,32%, что стало самым низким показателем за последние три месяца.

Помимо этого, индекс электронной биржи NASDAQ просел на 146,34 пункта, или на 3,03%, до 4689,43. Индекс Standard & Poor's 500 к закрытию сессии 7 января понизился на 47,17 пункта, или на 2,37%, до отметки 1943,09.

Европейский фондовый рынок также не остался в стороне. Французский CAC 40 снизился на 5%, до 4403,58 пункта, Euro Stoxx 50 опустился на 3,29% — до отметки 3036,00 пункта. В это же время немецкий DAX упал на 3,67% — до 9 839 пункта. Британский FTSE 100 потерял 2,77% и в конце 7 января торговался на отметке 5 904 пункта, общеевропейский индекс «голубых фишек» FTSEurofirst 300 упал на 3,4% — до 1344,99 пункта.

В это же время акции горнодобывающих и энергетических компаний Британии упали до самых низких отметок за более чем 11 лет. В частности, акции Royal Dutch Shell потеряли в цене 3,96%, Glencore — 4,68%, ценные бумаги горнодобывающей компании BHP Billiton упали на 5,65%.

Среди компаний, чьи акции показали существенный спад, оказались ценные бумаги ведущих автопроизводителей. Так, акции Volkswagen снизились в цене на 5%, BMW и Daimler — на 4%.

Причина обвала

По мнению экспертов, основной причиной падения стали опасения в отношении китайской экономики. Все началось с того, что 4 января 2016 года были обнародованы данные Caixin о сокращении в декабре 2015 года объема промышленного производства уже 10 месяцев подряд. Затем 6 января Всемирный банк снизил прогноз по росту мировой экономики с 3,3 до 2,9% в 2016 году. После этого Народный банк КНР снизил официальный курс китайской валюты на 0,5% до минимального значения с 2011 года — до 6,5646 юаня за долл. США.

На фоне этого индекс Shanghai Composite Index просел на 7,3%, до 3115,89 пункта, а Shenzhen Composite сократился на 6,77%, до 1989,58 пункта. Такое резкое падение уже несколько раз приводило в действие механизм автоматической приостановки торгов на фондовом рынке Поднебесной. В этот раз впервые в истории Китая торги были приостановлены для успокоения рынка.

Помимо всего прочего, обвал китайских бирж спровоцировал и падение цен на нефть. В ходе торгов 7 января нефть марки Brent упала ниже 33 долл. США за баррель — до 32,97 долл. США, что стало самым низким показателем с апреля 2004 года.

Дальше только хуже

Сегодня мнения финансовых аналитиков разделились. Часть экспертов уверена в том, что данное падение практически не отразится на России, даже наоборот — поможет сровняться с Западом.

По словам независимого финансового эксперта Григория Вахитова, падение фондового рынка в США, Европе и Китае в первую очередь сказывается на валютных котировках, затем на котировках акций и только потом на экономике.

«С утра падение рубля к долл. США было 2%, сейчас отмечается рост на 1%. По отношению котировок российских акций индекс РТС упал на 3,5%. Но стоит отметить, что это в большей мере связано не с падением индикаторов, а с падением нефти. Сегодня на российском фондовом рынке иностранных инвесторов практически не осталось, и поэтому падение рынка США на 8% скажется не так сильно, как это было раньше. В результате, сейчас российский рынок догнал запад и теперь ищет определенную точку опоры», — сказал эксперт.

Между тем, другие считают, что результатом значительного падения индексов на фондовых рынках станет повторение событий 2008-2009 годов, когда мировые активы практически обесценились.

По словам независимого финансового эксперта Константина Селянина, в ближайшее время ожидать улучшения не следует.

«Безусловно, падения, которые отмечаются на мировых фондовых рынках — это следствие того, что Китай в очередной раз девальвировал юань на 0,51%. По российским меркам, данное снижение незначительно, однако стоит учитывать тот факт, что юань дешевеет уже с середины 2014 года. В результате, ввиду ожидания дальнейшей девальвации китайской валюты, на рынке произошел существенный отток средств», — пояснил К. Селянин.

Уже на данный момент долл. США на 3 руб. превышает значение, которое было зафиксировано перед Новым годом — 75,9 руб. на 12 января 2016 года (31 декабря 2015 — 72,92 руб.).

«Сейчас мы видим глобальный, самый крупный мировой финансовый кризис, который начался еще в 2008 году и так и не заканчивался, поскольку причины, породившие его 8 лет назад, никуда не ушли. Иногда наблюдается некоторое ослабление, однако затем ситуация вновь обостряется, и сейчас можно наблюдать новую волну этого кризиса», — отметил эксперт.

Как поясняют аналитики, основная причина возникновения нынешней ситуации в экономике в том, что сегодня мировая финансовая система во многом дезориентирована с точки зрения стоимости валют и ресурсов. И для того, чтобы это преодолеть, участникам рынка необходимо прийти к общему знаменателю в этих показателях. Вполне вероятно, что для улучшения ситуации необходимо создание мирового финансового регулятора, потому что сегодня центральные банки разных стран не всегда ведут скоординированную политику, что ухудшает положение дел.

Новый 2016 год только начался, и впереди еще большое количество событий, способных изменить текущее положение дел. Однако уже сейчас многие эксперты предсказывают еще большее ослабление мировой и, в частности, российской экономики, и историческое падение фондовых рынков в первые дня января стало тому доказательством. Сегодня большинство аналитиков уверены, что для того, чтобы предотвратить дальнейшее ослабление, необходимо принимать взвешенные решения, согласованные всеми участниками мирового финансового рынка.

Полина Макушина