Индексы | значение | неделя | 5 недель | 52 недели |
DJIA (США) | 10318,16 | 0,46% | 3,22% | 28,23% |
NASDAQ (США) | 2146,04 | -1,01% | -0,50% | 55,02% |
FTSE100 (В-брит.) | 5251,41 | -0,85% | 1,18% | 38,89% |
DAX (Германия) | 5663,15 | -0,42% | -1,40% | 37,21% |
Nikkei225 (Япония) | 9497,68 | -2,79% | -7,41% | 20,06% |
SSE Comp (Китай) | 3308,35 | 3,79% | 11,14% | 67,99% |
SENSEX (Индия) | 17021,85 | 1,03% | -1,74% | 90,93% |
Hang Seng (Г-конг) | 22455,84 | -0,43% | 2,40% | 77,39% |
STI (Сингапур) | 2761,54 | 1,26% | 1,97% | 66,15% |
BOVESPA (Браз.) | 66327,27 | 1,53% | 0,19% | 112,24% |
IPC (Мексика) | 30666,51 | -1,08% | -0,19% | 68,02% |
ММВБ (Россия) | 1334,15 | 1,82% | 1,30% | 158,09% |
РТС (Россия) | 1436,44 | 1,19% | 1,97% | 147,61% |
РТС2(Росс.) | 1384,26 | 1,91% | 4,80% | 159,65% |
Показатель | значение | неделя | 5 недель | 52 недели |
EUR/USD | 1,4860 | -0,36% | -0,29% | 18,14% |
USD/JPY | 88,91 | -0,89% | -2,17% | -7,25% |
Бив. корз. ЦБРФ | 35,3235 | 0,34% | -1,56% | 15,15% |
Нефть WTI | 76,72 | 0,48% | -2,30% | 53,66% |
Золото | 1149,55 | 2,75% | 9,25% | 43,96% |
Серебро | 18,48 | 6,21% | 6,15% | 92,10% |
Дох-ть 10 л. UST | 3,3690 | -1,58% | -1,37% | 5,04% |
Дох-ть 2 л. UST | 0,7290 | -10,44% | -24,75% | -34,75% |
0,48938 | -6,00% | -17,23% | -80,95% | |
3 м. USD LIBOR | 0,26219 | -3,78% | -7,70% | -87,85% |
6 м. RUB MPrime | 8,46 | 0,48% | -12,60% | -60,96% |
3 м. RUB MPrime | 7,54 | -1,18% | -13,73% | -64,65% |
Голубые фишки | значение | неделя | 5 недель | 52 недели |
Газпром | 177,99 | -0,51% | -7,05% | 95,59% |
Роснефть | 248,21 | 1,35% | 2,60% | 201,19% |
Лукойл | 1755,00 | 3,48% | -8,31% | 125,87% |
Сбербанк | 71,20 | 1,95% | 9,59% | 213,10% |
Сургутнефтегаз | 26,300 | 1,08% | -6,65% | 87,12% |
ВТБ | 0,0634 | -0,31% | 0,63% | 112,04% |
Ростелеком | 188,31 | 0,73% | 14,13% | 1,80% |
ГМК Норникель | 4107,00 | 0,91% | 4,69% | 121,29% |
РусГидро | 1,154 | 7,15% | 3,59% | 130,34% |
ФСК ЕЭС | 0,384 | 2,40% | 14,29% | 312,90% |
Лидеры роста | ||
Бумага | значение | Изм. |
АФК Система | 22,8 | 11,22% |
Башнефть | 649 | 11,13% |
ВБД ПП | 1241,82 | 9,90% |
Сильвинит | 21690 | 9,27% |
НЛМК | 87,59 | 8,85% |
РусГидро | 1,154 | 7,15% |
КамАЗ | 69,99 | 7,08% |
Аэрофлот | 46,01 | 7,07% |
Лидеры снижения | ||
Бумага | значение | Изм. |
Уфимское МПО | 12,5 | -6,72% |
УрСИ-ап | 0,558 | -4,29% |
ТМК | 128,48 | -3,74% |
Сургутнефтегаз-ап | 13,39 | -3,39% |
Транснефть-ап | 21953,86 | -3,30% |
МДМ Банк-ап | 17,05 | -2,57% |
СЗ телеком | 13,61 | -2,44% |
Седьмой континент | 252,7 | -1,90% |
Комментарий по ситуации
Прошедшая неделя была довольно неоднозначной для большинства рынков. Если мы начинали ее с оптимизмом, господствующим практически по всем фронтам, то конец недели прошел в негативном ключе. Если посмотреть на статистику, то ситуация выглядит неоднозначной. Фондовые индексы показали положительные и отрицательные результаты примерно в соотношении 50 на 50, на валютном рынке мы увидели укрепление доллара с иеной, но это, тем не менее, не помешало подрасти товарным активам, в том числе и нефти. Все бы ничего, но нас беспокоит сильная покупка в US Treasuries, особенно в 2-летних бумагах, доходности которых продолжили снижаться даже после свертывания программы выкупа гособлигаций со стороны ФРС. Учитывая, что здесь речь идет уже о частном спросе (а он в текущих условиях может рассматривать возможность приобретения таких низкодоходных облигаций только в качестве защитного актива), ситуация с рисками на мировых рынках может оказаться куда менее ясной, чем она представлялась до последнего времени.
Российский рынок закрыл неделю в плюсе, но динамика четверга-пятницы нас не порадовала. Неделю назад мы говорили о том, что рассчитывать на устойчивость роста не приходится, и оказались правы. Несмотря на то, что индекс ММВБ смог на несколько пунктов обновить локальный максимум, удержаться ему на завоеванных позициях не удалось. В итоге график сохранил свои позиции в боковике, который все больше рискует превратиться в «двойную вершину» со всеми вытекающими последствиями. Пока мы не будем рисовать будущее нашего фондового рынка (по крайней мере, ближайшее) в мрачных тонах, тем более, что по логике и ощущениям этот год мы должны закрыть довольно неплохо. Тем не менее, многочисленные сигналы с внешних рынков свидетельствуют о том, что следующий год, скорее всего, будет для российских акций очень непростым.
Индекс ММВБ на прошлой неделе закрепился в коридоре 1310-1380. Пробой его нижней границы может откинуть индикатор к минимумам начала ноября – 1220. Такой сценарий будет возможен, если пара EUR/USD уйдет к нижней границе нынешнего коридора – 1,48, что приведет к снижению нефтяных котировок в область $75. Кроме этого, негативную реакцию на рынке может вызвать макроэкономическая статистика зарубежных коллег, в частности на неделе будут опубликованы ВВП нескольких ведущих мировых держав, в том числе США. Перспективы роста пока выглядят крайне туманными, так как факторы для движения вверх пока себя исчерпали, вполне, вероятно, что нейтральный внешний фон позволит индексу задержаться в коридоре 1310-1380. в случае неожиданно сильной статистики индекс может продвинуться в область годовых максимумов к 1400.
На нашем рынке внимание будет приковано к заседанию Совета директоров Газпрома во вторник, а также к отчетности Роснефти и Банка Возрождения в среду. В целом на рынке сейчас есть много бумаг, которые стоят недалеко от поддержек и теоретически интересны для покупок. Однако нас беспокоит общая ситуация на внешних рынках, поэтому здесь мы можем лишь порекомендовать открываться вверх небольшими суммами. Вполне возможно, что наши опасения пока преждевременны, и наш рынок до конца года продолжит свой рост, обновив локальные максимумы. Однако в данный момент мы советуем дождаться хотя бы краткосрочного разрешения ситуации на форексе и рынке гособлигаций США. Там сейчас происходят слишком подозрительные движения, которые могут быть сигналами окончания более чем полугодового восходящего тренда в сегменте рискованных активов, куда, естественно, относятся и российские акции.
Скачать полную версию обзора
Календарь статистики по странам G7 23-27 ноября
Календарькорпоративных событий компаний и банков СНГ с 23 ноября